🏭 供需領先總覽

2026-08-02 · 交期／報價／接單 — 比股價、比財報都早的一站

這裡集中所有商品報價／交期／接單訊號（題材鏈＋記憶體）。反轉最早會在這裡出現：紅=警訊（交期縮短/報價鬆動/需求轉弱）、黃=觀察、綠=續強（供不應求/滿載/漲）。
目前 2 項亮警訊。點任一項可跳到對應題材/雷達。

🔴 反轉警訊

交期縮短／報價鬆動／需求轉弱 — 最早的反轉徵兆

🧠 記憶體DRAM/NAND現貨價 ↗2026-07-19

DDR4/消費現貨轉弱·DDR5/HBM強(市場分裂)

AI/HBM 相關強、消費/利基弱，市場分裂

南亞科 2408華邦電 2344旺宏 2337群聯 8299威剛 3260十銓 4967

🧠 記憶體下游拉貨 ↗2026-07-19

消費需求轉弱·買方觀望

TrendForce：消費者觸及購買力上限(affordability limit)，AI 伺服器需求續強

南亞科 2408華邦電 2344旺宏 2337群聯 8299威剛 3260十銓 4967

🟡 觀察

時程分歧／中期偏熱 — 留意變化方向

💡 矽光子/CPOInP/磊晶缺料2026-07-20

InP磊晶大缺貨·卡到2027-28

InP基板缺口70%+、交期12-24月、EML訂單排到2028、Coherent與AXT簽三年InP供應協議搶產能外溢台廠(永豐豐雲學堂 2026-07)

全新 2455IET-KY 4971富采 3714

💡 矽光子/CPOCPO時程/FAU2026-07-20

CPO時程如期·2026H2出貨

上詮FAU 2026Q3依客戶需求出貨(1.6T/3.2T)、下半年出貨題材升溫;惟大立光切入FAU、玻璃波導仍為中長期替代/競爭風險(經濟日報 2026)

上詮 3363

🧠 記憶體合約價季漲幅 ↗2026-07-19

合約漲幅收斂中(仍雙位數·未確認)

大幅收斂（Q1 +90~95% → Q3 +13~18%），但絕對值仍雙位數

南亞科 2408華邦電 2344旺宏 2337群聯 8299威剛 3260十銓 4967

🧠 記憶體原廠擴產capex ↗2026-07-19

全行業大擴產·偏熱(中期供給偏熱)

三星+SK海力士+南韓政府 $590B 擴產、目標 DRAM 產能翻倍；美光 $250B 美國投資 — 全行業同時大擴產

南亞科 2408華邦電 2344旺宏 2337群聯 8299威剛 3260十銓 4967

🟢 續強

供不應求／滿載／漲價 — 目前很強，但盯它何時鬆動

💡 矽光子/CPOCW雷射光源2026-07-20

CW雷射供不應求·需求跳升

EML缺貨迫使CW滲透矽光子、CW缺口約15-20%且受設備交期限制擴產緩慢、需求2026結構性跳升(電子工程專輯 2025-12-31、DJ在線)

聯亞 3081華星光 4979

💡 矽光子/CPO光偵測器PD2026-07-20

PD/COS供不應求·報價漲

聯鈞COS爆單啟動倍增擴產、LD/PD由標準品轉策略物資、主力封裝長期供不應求(工商時報蔡慶龍專訪 2026-05-12)

鼎元 2426

🧱 先進封裝CoWoS交期/產能2026-07-20

CoWoS 2026售罄·產能滿載

台積2026產能全面售罄、缺口延至2027、2027月產能上看20萬片持續擴產;惟台積暗示2026後供需趨健康、漲價空間收斂(鉅亨/DigiTimes 2026)

力積電 6770日月光投控 3711力成 6239聯電 2303世界 5347

🧱 先進封裝ABF載板報價2026-07-20

ABF報價續漲·交期拉長至12月+

2026報價估漲15-20%、供需缺口2026約8%→2027約34%→2028約51%、交期由3-4月拉長至12月+、客戶預訂2029產能(工商時報 2026-05-23、科技新報 2026-07-13)

欣興 3037南電 8046景碩 3189

🧱 先進封裝先進封裝測試接單2026-07-20

測試接單滿載·擴產搶單

京元電2026資本支出上修至500億、產能增30-50%、AI營收占比拚70%+;HBM4高堆疊帶動探針卡需求結構性成長(經濟日報/口袋學堂 2026)

京元電子 2449穎崴 6515旺矽 6223精測 6510

供需訊號每月自動掃新聞更新(記憶體另每月手動)；反轉警訊會記進 supply_changes.log。
以上為資訊整理，不構成投資建議。